10 Nisan 2026 – MERCN ANALİZ – MERCAN KIMYA SANAYI VE TICARET A.S.

MERCN Teknik Analizi

Aşağıdaki MERCAN KIMYA SANAYI VE TICARET A.S. (MERCN) teknik analizi tradingview`de SarperPro kullanıcı adı ile Nisan 10, 2026 12:48 tarih ve saatinde paylaşılmış ve aşağıdaki not eklenmiştir.

1.
Kantitatif Sağlamlık ve Skorlama (Quant Intelligence) Piotroski F-Score (7/9): Şirket, 2025 yılı ilk yarısında zarardan kâra geçerek kârlılık kriterlerinde (Net Kâr, ROA, Operasyonel Nakit Akışı) tam puan almıştır.
Pay geri alımları sayesinde hisse seyreltmesi önlenmiş, likidite oranları (Current Ratio) iyileşme göstermiştir.
Brüt marj artışı verimliliği desteklemektedir.
Altman Z-Score (2.68): Şirket "Gri Bölge" (Grey Zone) içerisinde yer almaktadır.
İflas riski düşük olmakla birlikte, yüksek işletme sermayesi ihtiyacı ve Türkiye'deki yüksek faiz ortamı finansal kaldıraç üzerinde baskı yaratmaktadır.
Ancak yeni yatırımların nakit akışına katkısıyla "Güvenli Bölge"ye geçiş potansiyeli yüksektir.
DuPont Analizi: ROE gelişimi, net kâr marjındaki toparlanma (%5.00) ve varlık devir hızındaki stabilizasyon ile desteklenmektedir.
Finansal kaldıraç, özsermaye kârlılığını yukarı çekmekte ancak finansman giderleri net kârı baskılamaktadır.
Sermaye Maliyeti (WACC vs.
ROIC): Türkiye için tahmin edilen %42.5 WACC (Ağırlıklı Ortalama Sermaye Maliyeti) karşısında, şirketin güncel ROIC (Yatırılan Sermaye Getirisi) oranı %16.8 seviyesindedir.
Mevcut durumda ekonomik değer (Economic Value Added) negatif olsa da, %40 kapasite artışı sağlayacak yeni emülsiyon tesisi yatırımıyla ROIC'in 2026 sonunda WACC üzerine çıkması beklenmektedir.
2.
İleri Teknik ve Akış Dinamikleri (Market Microstructure) Trend Analizi: Günlük grafikte Ichimoku bulutu altında seyreden fiyat, 16.50-17.00 bölgesinde taban oluşumu çabasındadır.
Supertrend, 17.50 seviyesinin aşılmasıyla "AL" onayına dönecektir.
Formasyonlar: 52.65 zirvesinden gelen düşüş trendi, 14.36 seviyesinde sonlanmış ve bir "İkili Dip" (Double Bottom) formasyonu emareleri göstermektedir.
18.40 seviyesi formasyonun boyun çizgisi olarak kritik öneme sahiptir.
Uyumsuzluklar: RSI göstergesinde fiyatın yeni dip yapmasına rağmen göstergenin daha yüksek dipler yapmasıyla oluşan "Pozitif Uyumsuzluk", trend dönüş sinyali olarak değerlendirilmektedir.
Hacim Analizi (POC): Point of Control (POC) seviyesi 18.50 TRY bölgesinde yoğunlaşmaktadır.
Mevcut fiyatın POC altında olması, bu bölgenin güçlü bir direnç olarak çalışabileceğini ancak kırılım durumunda ivmenin artacağını gösterir.
Korelasyon: XU100 ile Beta katsayısı 0.92'dir.
USDTRY ile korelasyonu, ihracat potansiyeli nedeniyle pozitiftir (%0.65).
3.
Stratejik Değerleme ve Global Kıyaslama Global Peer Group: MERCN, 24.0 F/K ile global kimya devlerine (BASF, Dow) göre primli görünse de, gelişmekte olan ülkelerdeki (Brezilya - Braskem, Meksika - Orbia) benzer ölçekli şirketlerle kıyaslandığında 1.33 PD/DD oranıyla "Deep Value" (Derin Değer) bölgesindedir.
DCF Analizi: %40 kapasite artışı, GES yatırımları ve e-ticaret iştirakinden gelecek katkılarla 5 yıllık projeksiyonda muhafazakar %5 terminal büyüme oranı kullanıldığında hissenin içsel değeri 23.85 TRY olarak hesaplanmıştır.
Margin of Safety: Mevcut 17.02 TRY fiyatı, içsel değere göre %28.6 emniyet marjı sunmaktadır.
4.
Risk ve Senaryo Modellemesi (Stress Test) Monte Carlo Simülasyonu: Olası bir kur şoku veya faizlerin %60 üzerine çıkması durumunda maksimum drawdown (geri çekilme) beklentisi 13.80 TRY seviyesidir (52 haftalık dibin hemen altı).
ESG Skoru (62/100): Romanya'daki GES yatırımı ve sürdürülebilirlik raporlamaları, yabancı kurumsal fonların (özellikle ESG odaklı fonlar) radarına girmesini sağlayabilir.
5.
Taktiksel Oyun Planı (Execution Strategy) Giriş Bölgesi (Value Area): 16.50 - 17.20 TRY arası kademeli alım bölgesi.
Hedef Seviyeler: TP1: 19.80 TRY (Kısa Vade - POC ve Fibonacci 0.236) TP2: 24.50 TRY (Orta Vade - DCF Hedefi ve Fibonacci 0.382) TP3: 32.00 TRY (Uzun Vade - Gap Kapanışı) Stop-Loss: 15.40 TRY (Trend desteği altı kapanış).
Risk/Ödül Oranı: 1:3.2 Portföy Ağırlığı: %4 (Dengeli portföy için).
Nihai Karar: BUY (AL) Neden Alpha Sağlayacak? Kapasite Katalizörü: 2025 sonunda tamamlanacak %40 kapasite artışı, ciroda çarpan etkisi yaratacaktır.
Zarardan Kâra Dönüş: Finansal dönüşümün (Turnaround) ilk sinyalleri alınmıştır; bu durum kurumsal yatırımcı ilgisini tetikleyecektir.
Değerleme İskontosu: 52 haftalık zirvesinden %67 uzakta olan hisse, emtia fiyatlarındaki toparlanma ve operasyonel verimlilikle endeks üstü getiri potansiyeli taşımaktadır.

MERCN Twitter

MERCN Twitter yorumları ve görüşlerini 10/04/2026 tarihine göre aşağıya listeledik.

Bilgileri güncelliyoruz.

MERCN Grafiği ve Pivotlar

Aşağıdaki grafikte MERCN (MERCN) ne iş yapar, faaliyet alanı, hızlı istatistikler, geçmiş bilanço ve bilanço tahminlerini bulabilirsiniz. Bunların yanında fiyata göre ve değişken periyotlarda tekniğin nereye geldiğini de görebilirsiniz. MERCN hisse senedine yatırım yaptıysanız trendi grafiğe yerleştirdiğimiz MACD ve ağırlıklı hareketli ortalama(WMA) ile takip edebilirsiniz.

MERCN Detay ve Temel Veriler

MERCN detay ve hisse hakkında temel verileri görüntülemenizi sağlar. MERCAN KIMYA SANAYI VE TICARET A.S. şirketinin basit hisse senedi fiyatı bilgilerinden de öte gidişata dair yararlı bilgiler sunar.

MERCN Temettü

MERCN temettü tarihi, temettü verimi ve oranlarını buradaki tabloda görebilirsin. Ayrıca temettünün bedelli yada beelsiz olduğu bilgisi de bu tabloda mevcuttur.

MERCN Kap Haberleri

Kamuoyunu Aydınlatma Platformu üzerinden MERCN şirket bildirimlerini ve haberleri görmek için buraya tıklayın.

MERCN ne olur, hedef fiyat nedir?

BorsaIQ olarak bir sanal zeka yazılımı ile MERCN hissesi için hedef fiyatları araştırdık. mercn hedef fiyat analizi için tıklayın

MERCN için referanslar ve kaynaklar